文/柳华芳

五一假期原来如此短暂，刚躺下眯了一会儿，感觉已经在工作了，四月的故事还历历在目。四月下旬，去参加了联想乐基金与创业家联合主办的“互联网+ 新金融新生态创新沙龙”，主题是“寻找独角兽”，感受了一把互联网金融创业的温度。

风口上的互联网金融如压抑的火山般喷发，互联网+金融顺风顺水地成为跨界创新样板，互联网公司利用其技术优势、平台优势、用户规模优势开创了很多新的金融玩法，P2P网贷、众筹、消费金融、供应链金融等一系列互联网金融模式出现在人们的视野里。互联网巨头、电商巨头、互联网金融创业企业、传统金融机构等纷纷涉足互联网金融，这给了一个很深刻的触动，视乎在告诉我们：全民互联网金融的时代可能不远了。

金融是万业之母，也往往属于塔尖产业，互联网金融的创业门槛也不低，资金、技术、风控、用户都是不可或缺的要素，我所接触的优秀互联网金融公司都有不少资深银行风控背景的合伙人，这个领域很热，可能会很赚钱，但创业者要进来不是那么容易。即便创业者猛杀进来，也要看准风险、看准方向，以免被不可预知的风险黑洞所吞噬。

互联网金融在起步阶段，消费金融大有可为

在联想乐基金“寻找独角兽”这期沙龙的讨论话题里，和大众网民关系最密切的是消费金融，过去两三年里分期乐、趣分期、京东白条等很多分期消费类互联网金融产品出现，这些消费金融产品很受欢迎，交易额增长也是非常迅猛的。比如分期乐，据其创始人肖文杰在沙龙上透露，去年自己见刘强东(京东投资了分期乐)的时候一个月才几千万，今年月流水能做到5-6亿了。这样的增长速度说明消费金融金融大有可为，也说明互联网金融还处于早期的红利期，而且金融是谁也无法做到垄断的特殊领域。

目前，消费金融领域已经有巨头出没，京东阿里都推出了自己的消费金融产品，消费金融的风控体系来自于消费者的消费数据积累和消费信用体系模型，消费金融产品对于商家或平台的销售推动力很大，京东的三星S6首发日订单中1/4来自京东白条。京东推出白条后，进一步推出校园白条、自如白条、农村白条等，扩展了消费金融场景，意味着消费金融的创新维度也很多。

相对整个金融市场而言，互联网金融目前还微不足道，还有大量的创业机会等着大家去发现，所以，创业家和联想乐基金搞互联网金融主题沙龙还是非常有价值的，这个领域刚刚起步，需要更多的同行交流和思想突破。由于金融本身往往依托于实体经济和真实消费场景，互联网金融的创业创新也需要更多的资源整合，从征信体系到消费场景创新都需要更多合作共赢，而不是一个个去重复发明车轮。

创新无窘境，场景纵深是创新源泉

创新一直是创业的重点话题，互联网金融本身就是一种跨界创新，征信模式创新、大数据技术应用、电商消费、在线理财、P2P网贷等方方面面的创新在涌动，创新驱动着互联网金融高速成长，并以惊人地力量改变着人们对未来经济模式的再思考。创新者的窘境在过去总是大家频繁探讨的话题，而互联网金融领域有像寻找独角兽类似的沙龙探讨学习机制，这是一件有意义的事儿，可以帮助我们打破窘境，让创新进入无窘境的思维碰撞好时代里。

互联网金融领域的创新主要还是会发生在消费场景之中，场景纵深不同产生出互联网金融产品模式不同，消费金融聚焦于消费，供应链金融聚焦于零售或产业链的后端，校园分期聚焦于校园零售消费或信贷。每一个创新而出色的互联网金融公司都做了很好的场景纵深，在纵深场景里建立自己的互联网金融商业模式，并且建立起自己的竞争壁垒。

中科柏诚(联想乐基金投资)、分期乐(京东投资)、91金融等都是不同商业模式的互联网金融企业，有的专注做P2P解决方案，有的专注做校园分期，有的专注做在线理财，这些业务模式背后都是不同的大场景，中科柏诚是产业链场景，分期乐是校园消费场景，91金融是中产阶级理财场景。所以，抓住场景，深挖场景，基于场景做金融模型设计，这是互联网金融创新的源泉。

P2P创业风口已过，垂直领域是蓝海

互联网金融是在风口的领域，但是，对于创业者而言，进入的时机是很关键的，比如P2P领域，联想乐基金宋春雨认为P2P领域的创业最佳机会已经过去了。过去的两年是P2P网贷类创业的最火热时期，风险投资也真的变身疯投，涌现出了积木盒子、陆金所、人人贷等知名企业。而如今P2P领域格局相对清晰，已经进入到一个相对稳定的成熟发展期，创业者此时进入的融资难度会加大，市场拓展挑战也会很大。

我比较认同宋春雨先生的观点，联想乐基金投资中科柏诚这样的P2P解决方案提供商，意味着他们P2P风向在变，大风吹过，微风徐徐，细分市场成为孵化培育的潜在市场。联想乐基金成立时间并不成，却成为投资孵化出一个上市公司-乐逗游戏，联想系资源整合能力发挥了很大作用，在P2P领域，也许乐基金也在运作类似的行业P2P资源整合。

互联网金融的下一个创新创业热点应该是垂直领域，深入到行业里去，做行业产业链的垂直互联网金融，这样的机会非常多，也是巨头公司所无法面面俱到覆盖的。即便是我们所说的供应链金融，目前也基本上停留在零售消费层面，京东、阿里也没有精力去一个个覆盖垂直行业，专业性、关联性、共生性决定了行业供应链有足够的竞争壁垒。

互联网金融是深海，垂直领域是蓝海，我个人认为行业金融里可以催生出很多上市公司级别的互联网金融企业，互联网金融会越来越贴近生活、生产、流通等各个环节，每一个垂直领域都是一个有生命力的场景。互联网金融的力量可以让行业场景变数据化，让行业金融风控成为行业发展的脉搏，未来发改委的指标可能就被淘汰了，互联网金融的指标也许在未来成为真实准确评估经济的晴雨表。

大鹏观点

互联网巨头、电商巨头、互联网金融创业企业和传统金融机构等纷纷涉足互联网金融，全民互联网金融的时代可能不远了。对于这样一个充满行业颠覆性的时代，金融这个以前非实力和专业不能涉足的贵族行业，现在也在互联网+的风口上被更多的非专业机构借势而入，与此同时也给很多传统的金融机构带来了新的压力和挑战，这些过去的“豪门”似乎更应该加快转型的脚步。